나는 또한 개별 주식을 사거나 거래하지 않습니다. 대신, 나는 인덱스 펀드를 포함한 무부하 뮤추얼 펀드를 구매하고 거래합니다. 깊은 무시 중개인을 사용하더라도 개별 주식 거래의 커미션은 내 이익을 추가하고 줄입니다. 진정한 무부하 뮤추얼 펀드는 구매 또는 판매 비용이 들지 않습니다. 게다가, 뮤추얼 펀드에 주식을 소유하는 것은 실제로 주식을 실제로 구매하지 않고도 한 번에 많은 다른 주식의 주식을 소유하는 것과 같습니다. 개별 주식을 구매하는 대신, 나는 수업이나 주식 그룹을 구매하고 있습니다. 또한 펀드 매니저가 그 일을 처리하고 있기 때문에 구매 또는 판매 할 주식에 대해 걱정할 필요가 없습니다.
이제 보수적 인 전략에 특별히 사용하는 몇 가지 지침에 대해 이야기 해 봅시다. Morningstar (www.morningstar.com)에서 “5 성급”등급을받은 자금 만 구매합니다. 또한 Morningstar 위험 등급은 “낮은”, “평균 미만”또는 “평균”이어야합니다. 또한 “평균 이상”또는 “높은”Morningstar 수익 등급이 있어야합니다. 또한 장기 승자, 즉 5 년 및/또는 10 년의 성과로 카테고리의 최상위 근처에 있어야합니다. 또한 Lipper (www.lipperleaders.com)가 “반환”, “자본 보존”및 “일관성”의 범주에서 립퍼 (www.lipperleaders.com)에 의해 간주되는 “Lipper Leaders”가 필요합니다.
제 생각에는 일관성이 높은 전체 수익과 자본 보존만큼 중요합니다. 장기 성과가 우수하더라도 일관되지 않거나 휘발성 펀드는 단기 및 중간 기간 투자자에게 문제를 일으킬 수 있습니다. 문제는 다음과 같습니다. 제가 투자 한 기금이 내가 소유 한 첫 해에 50% 하락했다고 가정 해 봅시다. 2 년 후에도 내년에 무려 100% 올라가야 할 것입니다. 그러나 첫해 이후 25% 하락했다고 가정 해 봅시다. 이 경우, 펀드는 2 년째에 33% 올라야합니다. 첫 해의 20% 감소는 2 년차에 25% 증가하면 파손되면 25%의 증가 만하면됩니다. 15% 감소는 18% 증가 만하면됩니다. 10% 감소는 11% 증가 만 필요합니다. 등. 따라서 1 년 동안 10-20% 이상 떨어진 적이없는 자금을 고수합니다. 나는 한 해를 잃지 않은 자금을 선호하지만 찾기가 매우 어렵습니다.
내보다 공격적인 전략은 어떻습니까? 이것은 내가 점점 더 자주 사용하고 있으며 수익성이 높아지는 것입니다. 아마도 나는 일을 그만두고 아직 생계를 유지할 수 없었습니다. 나를 부자로 만들까요? 아마. 그러나 나는 그것이 결국 일찍 은퇴 할 재정 상태에있게되기를 바랍니다. 이 전략은 다양한 무도 부하 시장 지수 자금을 적극적으로 거래하는 것이 포함됩니다. 전문가들은 시장을 성공적으로 시간을 가질 수 없다고 말합니다. “시장 타이밍”이라는 용어의 가장 엄격한 정의를 사용할 때 이것이 사실이라고 생각합니다.
그러나 나는 시장에서 이미 설립 한 단기 운동량으로 성공적으로 거래 할 수있었습니다. 다양한 시장 지수를 반영하는 개별 주식 또는 교환 거래 자금 (ETF) 대신 노로드 시장 지수 자금이없는 이유는 무엇입니까? 무부하 시장 지수 자금은 마진 계정 없이도 활용 및 짧은 판매를 허용하기 때문입니다. 또한,이 기금 중 일부는 1 일 2 회 거래를 허용합니다 (이는 나쁜 날에 일찍 빠져 나가는 데 중요합니다). 또한, 내가 사용하는 펀드 회사는 자금을 적극적으로 거래하기 위해 상환 수수료를 청구하지 않습니다. 대부분의 펀드 회사, 심지어 부하 자금을 전문으로하는 회사 조차도이 수수료를 청구합니다.
내가 처음에 말했듯이, 나는 특히 더 공격적인 전략에 대해 자세히 설명하지 않습니다. 그러나 나는 어떤 용어를 정의해야 하므로이 모든 것이 투자 세계에서 초보자 인 사람들에게 더 합리적 일 것입니다.
레버리지는 무엇입니까? 이러한 맥락에서, 주식 또는 뮤추얼 펀드의 주식을 구매하고 보유한 시간 동안 이익 또는 손실의 배수를 실현하는 능력입니다. 예를 들어, 주어진 주식 지수의 2 배에 활용 된 펀드를 구매하고 그 펀드가 20% 증가하면 40%의 이익을 인식합니다. 그러나 20% 감소하면 40% 손실이 발생합니다. 개별 주식 또는 ETF의 경우이를 위해 마진 계정이 필요합니다. 마진 계정을 사용하면 브로커가 레버리지 (또는 추가) 금액을 충당하기 위해 다소 높은 이자율로 “마진”으로 돈을 빌려줍니다. 분명히 이것은 매우 위험하고 비용이 많이들 수 있습니다. 그러나이 레버리지를 무료로 제공하는 자금이 있습니다. 이 자금은 자동으로 주어진 주식 지수의 이익 또는 손실의 1.5 배 또는 2 배를 제공합니다.
짧은 판매는 무엇입니까? 짧은 판매는 현재 시장 가격으로 즉시 주식을 판매 할 때입니다. 가까운 시일 내에 시장 가격이 고정 된 지점에있는 시장 가격을 구매하기로 동의합니다. 다시 말해, 주식이 내려갈 것이라고 내기하고 있으므로 판매 한 것보다 적은 비용으로 구입할 수 있습니다. 누구든지“나를 짧게 팔지 마라”고 말하는 것을 들어 본 적이 있습니까? 글쎄, 이것은 그 용어가 어디에서 왔는지입니다. 누군가에게 짧은 사람을 팔는 것은 당신이 내려 가고 있다고 믿는 나쁜 주식처럼 그들을 취급하는 것입니다. 예, 주식을 사고 파는 일반적인 과정의 후진입니다. 활용과 마찬가지로 개별 주식 또는 ETF에 대해이를 수행하려면 여백 계정이 필요합니다. 중개인은 “마진”(실제로 주식을 일시적으로 구매)으로 돈을 대출하므로 아직 소유하지 않은 주식을 판매 할 수 있습니다.
그러나 다시 한 번, 내가 사용하는 자금은이 짧은 판매 메커니즘이 이미 당신에게 무료로 제공됩니다. 예를 들어, NASDAQ-100 지수의 역 성과를 제공하는 펀드를 구입할 수 있습니다. 그 지수가 10%증가하면 펀드는 10%감소합니다. 반대로, 그 지수가 10%감소하면 펀드는 10%증가합니다. 당신에게 비용이 들지 않고 그들에게 내장 된 짧은 판매와 짧은 판매와 함께 자금도 있습니다! 예를 들어, NASDAQ-100 지수가 10% 감소 할 때 20% 증가한 펀드가 있습니다. 물론, NASDAQ-100 지수가 10% 증가하면 같은 펀드가 20% 감소했습니다. 아마도 상상할 수 있듯이,이 기금은 사용 방법을 아는 사람들에게 이익 제작을위한 강력한 도구가 될 수 있지만 그렇지 않은 사람들에게는 매우 위험 할 수 있습니다.
이러한 개념 중 일부 또는 전부에 대한 자세한 내용은 귀하에게 적합한 투자 종류를 찾으려면 재정 고문에게 문의하거나 자신의 연구를 수행하십시오. 바라건대, 나는 생각할 음식과 자신의 연구를 할 때 도움이 될 수있는 몇 가지 자원을 제공했기를 바랍니다.